银行业的未来展望：如何应对变革

目录

1. 导言
2. OCC：美国银行监管机构
3. 银行业的拆分与重新组合
4. Fintech对银行业的冲击
5. 挑战传统银行的创业公司
6. 加密货币与去中心化金融
7. 加密货币对消费者的好处
8. OCC支持新兴银行业务模式
9. OCC支持加密货币和去中心化金融
10. OCC关于托管服务和稳定币的指导意见
11. 银行业的未来展望
12. 结论

导言

很高兴能在今年的Money 2020的Money Fest上与诸位一同参与，我要感谢Sanjib Khalida为我安排了这个机会。能与诸多创新者、颠覆者、推动者和有远见的人们共聚一堂，真是一种荣幸。今天，作为美国货币监管机构的负责人，我领导着3500名敬业的男女一起监管着美国联邦银行体系。这意味着我们是银行和储蓄机构的主要监管机构，这些机构占据了美国银行业活动的约70%。这些银行的规模从满足当地社区需求的小型社区银行到全球最大、最复杂的金融公司不等。这些银行管理着13万亿美元的资产，并掌管着超过52万亿美元的受托和托管资产。大多数美国家庭和企业在我们监管下与一家或多家银行建立了关系，所以当Jennifer Garner问“你的钱包里有什么？”的时候，真正的答案就是“OCC（美国货币监管机构）”。

OCC：美国银行监管机构

OCC成立于157年前，由亚伯拉罕·林肯创建，旨在确保我们的国家有一个能够支持商业和金融交易的银行体系，并以安全、稳健和公正的方式运作。OCC的工作包括对这些银行的状况进行审查，并在必要时采取监督和执法行动，以纠正错误的方向。这还意味着提供一个全面的监管框架，使它们能够适应社区不断变化的需求。毕竟，这些银行是国家金融基础设施，我们不能让21世纪的经济依赖19世纪的系统。

银行业的拆分与重新组合

如今，重塑银行业的两股不可阻挡的力量正在改变银行业。其中之一是拆分的概念。在过去的50年里，银行已经成为金融服务的百货商店或超市。这种百货商店的商业模式在过去的150年的零售业中发挥了相当大的作用，从约翰·万纳克将这一概念从巴黎引入费城开始，百货商店为当时的消费者带来了便利，减轻了交通负担，最重要的是节省了时间。这一概念使得西尔斯、JCPenney和梅西等百货商店成为家喻户晓的品牌。

但是有些事情已经改变。现在，当您想获得最新的电子设备或最新的时装时，您会去哪里购物？越来越多的消费者转向精品店和专卖店，因为技术的发展使得直接从源头购物变得更加容易，而无需去百货商店购物。此外，消费者发现这种购物体验更加愉悦。大型折扣店仍然有其存在的价值，这是显而易见的，但是请问，西尔斯和JCPenney现在在哪里？银行业也同样受到了类似的影响，过去不到一代人的时间里，我们的父母过去是用来存款支票，并贷款购买人寿保险的银行，但现在银行业的服务越来越分散化。消费者对自己的财务生活拥有更多的支配权和控制权，这在很大程度上得益于该领域的一些参与者，以及那些正在倾听的人们。

金融科技公司专注于金融产品和服务中某些特定方面的广泛发展，提供的价值超过了传统银行一代人前所未有的程度。通过将市场焦点集中在金融产品和服务的不同问题上，金融科技公司提供的价值超过了某些传统公司所能提供的。作为消费者，我们基于质量、便利性甚至社会道德来选择我们的金融服务，我们正在以前所未有的方式购物金融服务，这种变化正在迅速到来。让我为您证明这一点。

在2008年金融危机之前，全国银行在美国进行了绝大部分的消费者贷款活动，几乎所有的支付活动都由他们来完成。但到了2018年，银行的个人贷款份额下降到28％，而金融科技公司在该市场中的份额增至38％。像Square、PayPal和Stripe这样的金融科技独角兽公司，也在支付业务中占据了大而不断增长的市场份额，这些业务在过去主要由全国银行垄断。

现在，让我们来看看传统银行与它们的拆分式金融科技竞争对手相比，它们是如何表现的。这些拆分式创业公司专注于银行系统中的特定部分，比如支付、工资支付、资本市场提供商、核心技术信息服务和软件即服务。在过去的三年和五年里，各种规模的银行的投资回报率一直呈负数，其中每三年有一年，回报率几乎保持平稳。与此同时，专注于银行个别方面的公司的投资回报率却大幅增长。在过去三年和五年中，这些公司的投资回报率分别为50％、80％和160%，可以说，过去12个月对于任何一家公司来说都不是个好时期，但是消费者正在选择他们的服务，并投资于这些企业，他们都在告诉我们，拆分业务模式的变革在某种程度上是不可避免的，正如《星际迷航》中的博格人所说的，“抵抗是没有意义的”。

我在这里要说的是，这种变化可能是好事，因为这种变革给予了我们更多的选择，以组合满足我们独特的生活方式的产品和服务，并且可以更轻松地随着我们的生活需求的变化而发展。然而，我们必须要有一个支持这种变革的联邦银行体系，而不是阻挠它。

Fintech对银行业的冲击

现在，让我们来谈谈正在重塑银行业的第二股力量，即去中心化金融，也就是基于区块链和其他分布式账本技术的金融服务。这股力量是由加密货币提供的“火箭燃料”所推动的。这种变化不可小觑，它可能具有地壳运动的规模。区块链技术对金融系统的影响，犹如互联网对图书馆和邮局的影响一样，监管机构和现有服务提供商都需要跟上这一变革，否则将被拒之经济史书。

这种变革是真实的，尽管它可能花费了我们比预期更多的时间，但现在它已经来临，而且规模是庞大的。据我所知，全球大约有六千万人拥有某种形式的加密货币，超过四分之一的机构投资者在其投资组合中持有加密货币。

在最近一次查看的时候，加密货币的市值总计介于3500到4000亿美元之间。作为金融监管机构，无论我是否喜欢这个趋势，我都不能忽视加密货币在金融服务领域中的日益重要的地位。

这意味着银行业也必须面对这个现实，我在这里强调“银行业”，因为区块链技术本质上是一项银行技术，它记录交易并实现价值交换，就像银行职员和威尔士·法戈公司的驿站一样，在19世纪60年代。不过，与当时的银行职员相比，区块链技术通过备份整个网络上的信息和网络参与者对信息交换进行持续验证和审查，实现了这一技术在那个时代无法想象的即时交易。

去中心化金融对消费者和企业都有好处，它可能是解决不平等的最佳武器之一。对消费者和企业来说，其中一个好处是实时支付。想象一下，在一个实时支付的世界中，透支费用将消失不见，因为不会有支付延迟，资金将在客户和卖家之间迅速转移。考虑一下发薪日贷款的主要应用场景，这涉及到收到和兑现工资的延迟。实时支付能够大大减少对这些服务的需求，这些服务通常由少数族裔和服务不足的客户所使用。值得遗憾的是，我们的国家在实时支付方面落后于英国和墨西哥，这是一个绝对的悲哀。我们被乐观地给予了一个在2024年实现更快支付的系统的承诺。让我再次重申，在2024年！

此外，区块链技术还可以使一些繁琐、乏味的流程更加高效和便宜。例如，现在有一些公司完全在区块链上发起抵押贷款，通过这种方式可以减少每笔贷款1%至2%的成本。减少原始成本可以降低结算所需的现金金额，这使得拥有自己的家更加经济实惠，因为首付和尾款是阻止更多的少数族裔和低中等收入人群拥有自己美国梦一部分的最大障碍。

在家庭的财富差距方面，这些项目正在解决这个问题，白人和非洲裔家庭之间的财富差距约为15万美元，几乎完全可以由单户住宅的平均成本来解释。可能会有一些人对我所说的去中心化金融与加密货币在联邦银行体系中的应用感到惊讶，但实际上，这种革命已经在我们联邦银行体系中发生过。大的托管银行如道富、高盛和摩根大通为数十亿美元的存款提供支持，这些存款支持着稳定币等加密货币。银行正在探索使用自己的区块链技术来支持支付和内部后台操作。Visa正在积极探索和支持与稳定币相关的技术，而一些非金融科技公司也决定要成为银行，或者购买银行，或者与银行合作。为什么呢？因为正如Willie Sutton所说的，“那是钱所在。”

所有这些活动都在在缺乏监管明确性的环境下进行。虽然有一些联邦和国际的反洗钱指导，但一般来说，美国的加密货币活动完全受到各州的监管，这意味着那些非银行公司从事提供加密货币和基于分布式账本技术的金融服务，必须在50个许可和监管体制之间穿梭。作为一家曾经从事加密货币资产的知名非金融科技公司的前首席法务官，我可以保证，这样的环境成本高昂、效率低下，并对创新构成了困扰。

因此，这两股力量，即拆分和去中心化，在联邦监管机构面前是不能被忽视的。让我稍作转折，分享一下OCC在确保联邦银行体系做好应对这一变革，并让更多的人从中受益方面所做的工作。

OCC支持新兴银行业务模式

首先，我们的机构认识到，以新的创新方式从事银行业务的公司，应具备申请全国特许经营牌照的选择和能力，以便能够在全国范围内提供这些产品和服务，并受到一套综合的监管框架的约束，就像传统银行今天所采用的方式一样。这也意味着支持以某些方面的银行业务为重点的银行业务模式，只要它们接受存款、放贷款或支付支票，就像法律和我们成立的20年以来的规定所要求的那样。这并不意味着对这些公司来说监管更轻松，相反，这意味着这些银行活动将像今天的传统银行活动一样受到严格的监管，这种全面的监管会使市场规则公平，而不是扭曲市场。

这听起来可能是一种革命性的概念，但只是因为我们的记忆短暂。从历史的角度来看，只有进行存款的公司才能成为银行的观念是一种新奇的想法。最早的特许银行是在1407年，由意大利的热那亚成立，它不接受存款。而在1609年成立的著名的阿姆斯特丹船银行，其能够彻底改变国际贸易支付的清算，同样也不接受存款。事实上，在这家银行运营的第一个世纪里，它并没有做贷款业务，我们自己1863年成立的联邦银行体系最初的目标是支持支付、金融和商业，以统一一个国家，存款在这之后才有的。所以让我们向前快进到20世纪，信用卡银行通过证券化应收账款来融资，而不是通过存款。而不受保险的信托银行在支付上使得数十亿美元的支付成为可能，管理着万亿级的托管资产，但是它们不接受存款。认为现在在这个国家只有那些存款的公司才能成为银行这一观点是没有逻辑意义的，如果仅仅是从银行业务的角度看，支付是被普遍认可的一种银行业务，然而，在过去的十年里，这项业务的很大一部分已经从我们监管的银行转移到了我们无法观察到的影子银行中。这一业务的性质并没有改变，那些专注于该银行业务的公司，并非储蓄，使他们成为银行的合格，为什么这项业务不应该受到联邦监管并像银行所从事的银行业务一样受到监管呢？对我来说，这没有任何意义。更重要的是，这可能是危险的。

现在，这可能会引起一些争议，因为银行业的变革涉及到广泛的利益相关者和获利巨大的资金量。但是，这并不会阻止我们必须要取得的进展，以便银行能够适应满足消费者、企业和社区的需求。与所有新的活动一样，银行应确保他们了解并适当管理与这些活动相关的风险，并根据适用的银行法在安全、稳健、公平的情况下开展这些活动。

我们在OCC的工作就是确保这一点，再次感谢您给我机会与您分享银行业的未来展望，我很高兴在剩下的时间里回答几个问题。

结论

我们生活在一个持续变革的世界中，银行业不例外。我们面临着拆分和去中心化等两股不可阻挡的力量所带来的挑战，这些改变正在塑造银行业的未来。作为联邦银行监管机构的代表，美国货币监管机构以创新和开放的态度应对这些变革，并支持新兴的银行业务模式和加密货币技术的发展。通过提供明确的监管指导，我们努力确保银行业能够安全、有序地适应这一变革，并为消费者、企业和社区提供更好的金融服务。我们相信，银行业的未来将充满机遇和挑战，我们愿意与各方携手共进，共同塑造一个更加包容、创新和公正的金融体系。

🌟本文重点：

• 银行业拆分与重新组合的趋势
• Fintech对银行业的冲击
• 拆分战略和Fintech公司的优势
• 加密货币和去中心化金融的作用
• 加密货币对消费者的好处
• OCC支持新兴银行业务模式的重要性
• OCC支持加密货币和去中心化金融的具体措施
• 银行业的未来展望

FAQs:

Q: 为什么OCC支持新兴银行业务模式和加密货币发展？

A: OCC意识到银行业面临着拆分和去中心化的趋势，而新兴的银行业务模式和加密货币技术是这些变革的重要推动力量。为了确保联邦银行体系能够适应这种变化，OCC支持这些新业务模式和技术的发展，并为其提供合适的监管框架和指导。

Q: 加密货币和去中心化金融对消费者有哪些好处？

A: 加密货币和去中心化金融为消费者带来了许多好处。首先，实时支付可以消除透支费用，提高支付的效率和便利性。此外，通过降低贷款的起始成本，如首付和尾款，加密货币技术使房屋购买更加经济实惠，这有助于缩小不同族裔和收入阶层之间的财富差距。总体而言，加密货币和去中心化金融为消费者提供了更多选择，并促进金融市场的创新和竞争。

Q: OCC如何支持加密货币和去中心化金融的发展？

A: OCC通过发出清晰的监管指导，明确银行托管加密货币和稳定币的权利，以及银行在分布式账本技术中的支付服务和稳定币发行方面的权利。这些措施为银行创新提供了法律和监管的支持，使他们能够以安全、稳健和合规的方式参与加密货币和去中心化金融领域。

Q: 银行业的未来如何？

A: 银行业的未来充满机遇和挑战。拆分和去中心化的趋势将改变银行业的格局，新兴的业务模式和技术将重新定义银行的角色和功能。作为银行监管机构，OCC承认并支持这些变革，旨在构建一个更加包容、创新和公正的金融体系。未来的银行将更加注重个性化的产品和服务，以满足消费者的需求，并利用新技术提供更高效、安全和便利的金融体验。

Q: 如何联系OCC获取更多信息？

A: 您可以通过访问OCC的官方网站（www.occ.treas.gov）获取更多关于OCC和其监管职责的信息。