効率的なLTM分析の方法

目次

1. LTMとは何ですか？ - 12ヶ月間の会社の財務パフォーマンスの評価方法
2. LTMとNTMの違い - 集計期間の異なり
3. LTMの計算方法 - ExcelとDax式を使用する方法
4. Excelを使用したLTMの計算手順
5. Dax式を使用したLTMの計算手順
6. LTM分析の利点と欠点
7. LTM分析の応用例と戦略的計画への活用方法
8. ExcelとDax式の比較
9. チャートの作成とデータの自動更新方法
10. FAQ（よくある質問）と回答

LTMとは何ですか？ - 12ヶ月間の会社の財務パフォーマンスの評価方法

LTM（Last Twelve Months）とは、会社の財務パフォーマンスを評価するために使用される手法です。LTMは過去12ヶ月間の会社の財務データを集計し、会社の最新の財務パフォーマンスのスナップショットを提供します。これは、投資家やアナリストが会社の現在の価値を推定するために使用することがあります。LTMはまた、TTM（Trailing Twelve Months）とも呼ばれます。

LTMとNTMの違い - 集計期間の異なり

LTMとNTMは、両方とも会社のパフォーマンスを評価するための財務分析手法ですが、集計期間に違いがあります。LTMは過去12ヶ月間を対象とし、会社の最新の財務パフォーマンスを示します。一方、NTMは次の12ヶ月間の予測される財務パフォーマンスを対象とします。NTM分析は主に予測と戦略的計画に使用されます。

LTMの計算方法 - ExcelとDax式を使用する方法

LTMを計算するためには、ExcelとDax式を使用する方法があります。まず、Excelを使用してLTMを計算する手順を説明します。

1. 12ヶ月間のデータが揃っている場合、最新の12ヶ月間のデータを集計するだけです。たとえば、LTMの売上高を計算する場合は、最新の12ヶ月間の売上データを合計します。
2. 四半期データにアクセスできる場合、最後の4つの四半期データを合計するだけです。

次に、Dax式を使用してLTMを計算する手順を説明します。

1. LTM計算には、データモデルにテーブルを追加する必要があります。Power Pivotタブに移動し、「データモデルに追加」をクリックします。
2. データモデルにテーブルを追加したら、日付テーブルを作成する必要があります。日付テーブルを作成すると、時間的な分析を行うための式を作成できます。
3. LTMを計算するためのDax式を作成します。ProfitとSalesの合計値を計算し、LTM SalesおよびPercentage Marginという計算列を作成します。
4. Pivotテーブルを挿入し、適切なフィールドを行や列にドラッグします。
5. チャートを作成して、データの視覚化を行います。
6. データが更新された場合は、簡単にリフレッシュできるようになります。

LTM分析の利点は、会社の最新の財務パフォーマンスを評価できることや、データの自動更新が可能な点です。一方、欠点は過去のデータに基づいているため、将来の成果を正確に予測することが難しいという点です。

LTM分析は、会社の評価や戦略的計画に利用されます。ExcelとDax式を比較すると、Excelは直感的で使いやすい一方、Dax式はより高度な計算や集計操作を行うことができます。

資料：

• Excelのパワーピボットを使用したLTMの計算方法（ソースURL）
• Dax式を使用したLTMの計算方法（ソースURL）